A diversificação é um conceito, mas quais são os pilares que regem o conceito da diversificação?
Esse artigo é uma transcrição adaptada do vídeo acima, nas palavras do Thiago Nigro!
O que é diversificação?
Aqui não iremos falar simplesmente o que o dicionário diz, e sim, o que é a diversificação para o Thiago Nigro!
A diversificação é um exercício de autoperdão e humildade.
Por que?
Autoperdão para nos darmos o direito de errar sem sermos muito prejudicados.
Lembre-se:
Ganância, medo e impaciência geram prejuízos financeiros grandiosos.
Thiago Nigro
E a humildade para admitirmos que até as nossas maiores convicções podem estar erradas.
O futuro é imprevisível. Possivelmente, a sua maior convicção pode estar errada.
Benefícios da Diversificação
A diversificação te protege de 2 tipos de riscos:
- O risco sistêmico
- O risco não-sistêmico
O risco não-sistêmico diminui conforme você vai possuindo mais ativos!
É um risco que você consegue controlar melhor e “deixar mais espalhado” comprando ativos diferentes, tanto em classes como em setores.
Já a questão do risco sistemático é algo que afeta todos, como o Subprime em 2008, a pandemia… onde você pode se salvar pela diversificação, no entanto, vai ser difícil não ser prejudicado.
No vídeo, o Thiago Nigro mostra ótimos exemplos!!
Ampla diversificação só é necessária quando os investidores não sabem o que estão fazendo.
Warren Buffett
>>> Veja mais frases do Warren Buffett
Então, os grandes investidores não sabem o que estão fazendo?
De fato não, criam cenários… ninguém sabe com exatidão… por isso, diversificam.
Mas, agora:
Qual a diferença entre ter 100 ou 1.000 ações na sua carteira?
NENHUMA.
Após um certo número de ações, torna-se pulverização, não diversificação…
Se você quiser pulverizar, é melhor comprar um ETF. Mas a pulverização não tem um efeito positivo legal.
Como diversificar da forma ideal e até se proteger do risco sistêmico
Para você diversificar o seu capital da forma certa e até se proteger do risco sistêmico, você deve entender as 3 camadas de risco:
É melhor diversificar e cuidar para não perder do que procurar intensamente um “foguete”, pois você estará correndo o risco da ruína.
1º camada: Entre ativos
Nessa primeira camada, você cuida para não comprar no mesmo ativo os mesmos papéis.
Por exemplo: Não comprar ações de uma mesma empresa ou do mesmo setor.
Veja abaixo que o seu risco ao comprar Bradesco (BBDC4) e Itau (ITUB4) não diminuiu, apesar de ser 2 ações diferentes, seguiram o mesmo resultado. Veja no gráfico abaixo.
Então, você está sim diversificando, mas muito pouco.
2º camada: Investir em diferentes setores e buscar proteção para a segunda camada de risco (Entre classes de ativos)
Na segunda camada, vamos procurar investir em diferentes setores.
Não somente em CDBs pós fixados ou somente no mesmo fundo com 1 ou 2 ativos…
Aqui o Thiago Nigro comenta do método que ele criou, chamado A.R.C.A..
- Ações e negócios
- Real estate (imóveis)
- Caixa
- Ativos internacionais
Por mais que todas as ações possam sofrer nas grandes crises, sempre há uma forma de se proteger.
Thiago Nigro
3º camada: Diversificação entre países
O exemplo do carro junto com o Warren Buffett vou muito bom, começa aos 21 minutos para exemplificar muito bem o porque você deve diversificar entre países!
